Wieder einmal ist Irene bei der praktischen Feenprüfung durchgefallen. Als letzte Chance, doch noch als Fee anerkannt zu werden, darf sie durch das Land reisen und Wünsche erfüllen. Der misslaunige Kobold Konrad soll sie dabei beaufsichtigen.

Irene erhält eine geheimnisvolle Warnung: Auf ihrer Reise droht ihr Gefahr! Tatsächlich zieht jemand im Hintergrund Fäden für einen Verrat. Außerdem sind sowohl die hilfsbedürftigen Menschen als auch der schlafende Drache nicht so harmlos, wie Irene gedacht hat.

Irene und Konrad müssen lernen, einander zu vertrauen, wenn die Geschichte einen guten Ausgang nehmen soll.